راز موفقیت در بورس

(راز موفقیت در بورس)
       (The master market)

همه روزه در بازار های بورس جهان میلیاردها واحد سهام خرید و فروش می شود.بازار بورس همواره بزرگترین بازار جهان بوده است.در این بازار یک  معامله گر عادی هیچ دیدی از علت تغییرات قیمتی در بازار ندارد .اما اکثریت آن ها براساس  فرمول ها وقوانین تکنیکال، شایعات موجود و یا توصیه ی دیگران اقدام به خرید و فروش سهام می کنند.حرکات سریع قیمت ها مرموز هستند و غالبا زمانی اتفاق می افتد که هیچ کس انتظار رخ دادن آن را ندارد.غالبا بازار ها برخلاف تحلیل ها و قضاوت های معامله گران عمل می کند.حتی افراد حرفه ای و شرکت های حقوقی هم که انتظار می رود تحلیل دقیقی داشته باشند عملا قادر به پیش بینی بازار نیستند.اما شما  با  اعتماد به نفس بالا و تحلیل های درست سهام های مورد نظر را مورد بررسی قرار دهید ،چرا که قطعا موفق خواهید شد .

در این مقاله قصد داریم تا با اهمیت برخی از سوالات مبهم که قطعا در ذهن بیشتر معامله گران می چرخد،آشناشویم ودر ادامه نیز،دومورد مفاهیم پرکاربرد در بازار فارکس را بازگو کنیم .

 *اهمیت آموزش بورس

اهمیت آموزش بورس برای یک معامله گر حیاتی است.چرا که اگر فعالیت یک معامله گر رامی توان مانندفعالیت یک شرکت تجاری که خرید و فروش می کند ،در نظر بگیریم،وی همزمان باید هم مدیر عامل باشد(از حیث صدور دستورخرید و فروش)،هم رییس هیئات مدیره(ازحیث تصویب استراتژی های معاملات و کنترل روند فعالیت)،هم مسئول حسابداری(از حیث کنترل قیمت های خرید و فروش و سوددهی)،هم مسئول بازار یابی (از حیث تبلیغات سهم خریداری شده در کانال های مختلف بازار یابی)،هم مسئول تحقیق و توسعه(ازحیث آموزش دیدن)،و... دانست.خلاصه باید در اصطلاح همه فن حریف باشد و ازطریق آموزش خود را مجهز به اطلاعات کاربردی کند.پس حتما در مرحله ی اول و مقدماتی در پی یادگیری اصولی بورس باشیدوبه آموزش دیدن اهمیت بسیاری بدهید.

 *بازار بورس: 

بازار بورس از سهام های شرکت های مستقلی تشکیل شده که برای مبادله ارائه می شوند.چند صد هزار مبادله هر روز بین خریدار ها و فروشنده هاصورت می گیرد.برای اندازه گیری عملکرد بازارها میبایستی راه هایی وجود داشته باشد.راههایی که به ایجاد شاخص کل ،شاخص سی شرکت بزرگ و شاخص قیمت منتهی می شود.معامله گر موفق همیشه باید ارزش ذاتی قیمت سهام را نادیده بگیرد.چون مهم ارزش سهام از دید معامله گران و بازیگران حرفه ای است.ارزش ذاتی تنها بخشی از ارزش تشخیص داده شده است .ارزش  تشخیص داده شده موجب حرکت سهم می شود.حال باید دانست که مهم ترین و تنها علتی که نادیده گرفته می شود این است که ایجاد کنندگان شاخص همواره سعی دارند قویترین رشد و قویترین عملکرد را به آن نسبت دهند تا بازیگران جدید و قویتری را وارد کنند تابازار قدرت بگیرد و سهم با ارزش گردد.

 *آیا رفتار بازار تصادفی است؟

برای بیشتر مردم تغییرات ناگهانی در بازارسرمایه یک راز است.به نظر می رسد بیشتر تغییرات،ناشی از اخبار باشد.درصورتیکه برعکس است.بازار دقیقا بر عکس چیزی است که به نظر می رسدویا احساس و منطق شما می گوید.در بسیاری مواردحرکات نزولی بازار در هنگام رشد اقتصادی و حرکات صعودی بازار در اوج رکود اقتصادی اتفاق می افتد.بازار به بیان ساده پیچیده است.به قدری که برخی معتقدند تغییرات آن تصادفی است.در بازار بی نظم ممکن است صد ها ویا هزاران متغیر برروی قیمت تاثیر بگذارند.در بازار سرمایه قیمت ها بر اساس عرضه و تقاضاتعیین می شود.پس باید دانست که عرضه و تقاضا چگونه در شرایط مختلف تفسیر می شوند و چگونه می توان از آن سود برد .

*حرفه ای  های بازار:

هر کسب و کاری که در آن پول و سود درگیر است افراد حرفه ای در آن حضور دارند.مانند کسب و کار در جواهر،خودرو،هنر و...
در بازار مالی نیز افراد حرفه ای، بسیار فعال هستند.معمولا حرفه ای  های بازار معامله گر نیستند بلکه بسیاری از آن ها برای اشخاص دیگر کار کرده و حقوق دریافت می کنند.البته صاحبان سرمایه زمانی که بازار صعودی باشد سرمایه ی خود را وارد بورس می کنند.پس حرفه ای ها در زمان نزولی بودن بازار چه می کنند.؟این افراددر شرکت ها و گروه های مالی بزرگ برای جمع آوری(خرید)وتوزیع(فروش) سهام عمده از از شرکت ها مشارکت دارندکه سودمناسبی برای صاحبان سرمایه به ارمغان بیاورند ویا در کارگزاری ها و شرکت ها و صندوق های تامین مالی و سرمایه و هم چنین به صورت خصوصی برای سرمایه گزاران خصوصی فعالیت می کنند.این نکته مهم است که بازیگران بازار را کنترل نمی کنند بلکه آن ها به شرایط بازار واکنش نشان می دهند تا از آن برای خود کسب سود کنند.اگر بازار به آن ها اجازه بدهد از طریق ایجاد تغییرات در قیمت کسب سود یا  سیو سود می نمایند .پس تصور نکنید که بازیگران سهم بازار را کنترل می کنند.چون به دلیل تعدد عوامل موثر در بازار هیچ شخص یا شرکتی نمی تواند بازار را برای مدت زیادی کنترل کند.

*حجم معاملات و جمع آوری سهام در بازار بورس:

جمع آوری سهام مانند هر کسب و کار دیگری یک فرآیند است.جمع کردن سهم به آرامی بدون اینکه قیمت سهم بالا بروداتفاق می افتد که نیازمند برنامه ریزی،تصمیم گیری،تلاش،تمرکز،مهارت معاملاتی و سرمایه گذاری است.وقتی شاخص درحال ریزش است اکثر سهم هاتمایلی به صعود ندارند چراکه پول حرفه ای در حال خریداری سهام است و به فروش فکر نمی کند.در مرحله ی جمع آوری سهام معمولا حجم معاملات پایین است.در برخی روز ها شاهد حجم بالا و افزایش قیمت هستیم.در چنین وضعیتی ناگهان عرضه سهام وارد می شودکه قیمت را مجددا پایین می آوردو از آغاز رالی قیمتی جلوگیری می کند.که در نهایت موجب جمع آوری سهام بیشتری می شود.این یک نشانه ی کلاسیک از مرحله ی جمع آوری است.

 *ترفتد حمله ناغافل در جمع آوری سهام و روش سنتی:

یک روش خاص برای جمع آوری بخشی از سهام شرکت ها مورد استفاده قرار می گیرد که کمی گرانتر ولی سریعتر است که به آن روش((حمله ناغافل ))می گویند.در این روش تعدادی از سهامداران وابسته به بازیگربه صورت سریع شروع به خریداری سهام می کنند که طبعا قیمت سهام نیز سریع تر افرایش می یابد. ولی هر کس توانایی انجام چنین اقدامی راندارد.روش جمع آوری سنتی ،آرامتر و پر حوصله تر و صعود سهم نیز پر دوام تر خواهد بود.اخبار خوب در این روش برای زمان توزیع(فروش) سهام نگهداری می شوند.بسیاری از افراد برای معاملات روزمره شان نیز از این روش استفاده می کنند.

*تحلیل حجم معاملات  VSA

برای فهمیدن یک سیستم معاملاتی باید آن را به اجزای کوچک تقسیم کرد.به همین دلیل احتمال دارد استفاده از اندیکاتور ما را از حل معامله دور کند.اما اکنون می خواهیم از ایده ی حجم معاملاتی استفاده کنیم.حجم درواقع میزان علاقه مندی سرمایه گذاران به یک ابزار مالی را نشان می دهد.حجم می تواند معمولی ،متوسط،کم،زیاد ویا بسیار زیاد باشد.در تحلیل حجم VSAیا اسپرد،بازه ای که میان حداقل و حداکثر وجود دارد را اسپرد گویند.بر اساس نقطه ای که شاخص قیمت در آن جا قرار گرفته، میله هایی که در جهت بالا یا پایین قرار می گیرند معین می شوند.این نکته را هم باید دانست که یک روز  معاملاتی قیمت را درکدام قسمت از اسپرد می بندد.ساده ترین راه استفاده از این تحلیل جستجوی موارد غیر متعارف و خلاف قاعده می باشد..

 *نقاط حمایت و مقاومت

حمایت و مقاومت یکی از مفاهیم پرکاربرد برای معامله در بازار های جهانی است.اما بیشتر معامله گران در این زمینه ایده و نظر خاص خود را قبول دارند .به طور مثال در یک الگوی زیگزاگ که مسیر حرکت قیمت صعودی می باشد(Bull)،هنگانی که بازار به سمت بالا حرکت کرده باشد و پس از آن حرکت نزولی را تجربه کرده باشد،بالاترین نقطه قبل از نزول نقطه مقاومت نامیده می شود.حال با ادامه روند صعودی  بازار،پایین ترین نقطه قبل از آغاز برگشت،نقطه ی حمایت نامیده می شود.نقاط مقاومت و حمایت با نوسان بازار در طول زمان به طور مسمتر تشکیل می شوند که همین حالت برای حرکت قیمت ها در مسیر نزولی نیز صادق است .

منابع وماخذ:
کتاب کلید مخفی موفقیت در بورس اثر تام ویلیامز ترجمه ی سیاووش قنبر نژاد

تنظیم:محمد رضا جعفری شهریور 99